[Çѱ¹] Çѱ¹°¡½º°ø»ç, 5¾ï´Þ·¯ ±Ô¸ð ±Û·Î¹úº»µå ¹ßÇà ¼º°ø
Çѱ¹¹°(KP) ÁÖ¿ä ¹ßÇà»ç ÀÔÁö ´ÙÁ® ¾ÈÁ¤ÀûÀÎ Á¶´Þ ȯ°æ È®º¸
Çѱ¹°¡½º°ø»ç, 5¾ï´Þ·¯ ±Ô¸ð ±Û·Î¹úº»µå ¹ßÇà ¼º°ø. [»çÁøÁ¦°ø = Çѱ¹°¡½º°ø»ç]
Çѱ¹°¡½º°ø»ç(»çÀå ÃÖ¿¬Çý)´Â Áö³ 6¿ù 27ÀÏ(ÇöÁö ½Ã°¢) 5¾ï´Þ·¯ ±Ô¸ðÀÇ ±Û·Î¹úº»µå(144A/RegS ¿ÜÈä±Ç, Ç¥¸é±Ý¸® 4.875%) ¹ßÇàÀ» ¼º°øÀûÀ¸·Î ¸¶¹«¸®Çß´Ù°í 29ÀÏ ¹àÇû´Ù. 5³â ¸¸±â 5¾ï´Þ·¯ ½Ì±Û Æ®·£Ä¡(Single-Tranche)·Î ¹ßÇàµÈ À̹ø ä±ÇÀº ¹Ì±¹ 5³â ±¹Ã¤ ±Ý¸® ´ëºñ +0.88% Æ÷ÀÎÆ®·Î °áÁ¤µÅ ÃÖÃÊ Á¦½Ã ±Ý¸®(Initial Price Guidance)[1] ´ëºñ 32bp Ãà¼ÒµÆ´Ù.
°¡½º°ø»ç´Â À̹ø ä±Ç ¹ßÇàÀ¸·Î Àڻ翡 ´ëÇÑ ±Û·Î¹ú ÅõÀÚÀÚµéÀÇ ±»°ÇÇÑ ½Å·Ú¸¦ ÀçÈ®ÀÎÇßÀ» »Ó¸¸ ¾Æ´Ï¶ó, Áö³ÇØ 3¿ù 16ÀÏ ¹Ì ¿¬ÁØÀÇ Ã¹ ±âÁرݸ® Àλó ÀÌÈÄ ¹ßÇàµÈ Çѱ¹ ±â¾÷(Á¤Ã¥±ÝÀ¶±â°ü Á¦¿Ü) 5³â¹° Áß °¡Àå ³·Àº ½ºÇÁ·¹µå·Î ¹ßÇà¿¡ ¼º°øÇϸç Çѱ¹¹°(KP) ÁÖ¿ä ¹ßÇà»ç·Î¼ÀÇ ÀÔÁö¸¦ °ø°íÈÇÑ °ÍÀ¸·Î Æò°¡µÈ´Ù. ƯÈ÷, ÁÖ¿ä±¹ ÅëÈ Á¤Ã¥ °ü·Ã ºÒÈ®½Ç¼º Áõ´ë¿Í ÁöÁ¤ÇÐÀû °¥µî ½ÉÈ, ±Û·Î¹ú °æ±â ħü ¿ì·Á µî ºÒ¾ÈÇÑ ¿ÜºÎ ¿äÀÎ ¼Ó¿¡¼µµ ±Û·Î¹ú ¿¡³ÊÁö °ø±â¾÷À¸·Î¼ÀÇ ³ôÀº ½ÅÀεµ¸¦ ¹ÙÅÁÀ¸·Î °¡»ê±Ý¸® Ãà¼Ò ¹× ¾ÈÁ¤ÀûÀÎ ¿ÜÈ Á¶´Þ¿¡ ¼º°øÇß´Ù.
À̹ø ±Û·Î¹úº»µå ¹ßÇà¿¡´Â ÃÖÁ¾ ¿À´õºÏ ±âÁØ ÃÑ 94°³ ±â°ü ÅõÀÚÀÚ°¡ °ø¸ð¾×ÀÇ 3.4¹è¿¡ À̸£´Â ÁÖ¹®À» ³»¸ç °ü½ÉÀ» º¸¿´´Ù. Áö¿ªº° ÅõÀÚÀÚ´Â ¾Æ½Ã¾Æ 56%, À¯·´¡¤Áßµ¿ 32%, ¹Ì±¹ 12% ¼øÀ¸·Î, ±â°üº°·Î´Â ÀºÇà 47%, ÀÚ»ê¿î¿ë»ç¡¤Æݵå 22%, °ø°ø±â°ü¡¤º¸Çè»ç 20%, PB¡¤±âŸ 11%°¡ Âü¿©ÇÏ¸ç ¿ì·® ÅõÀÚÀÚµéÀÇ Çѱ¹¹°¿¡ ´ëÇÑ ²ÙÁØÇÑ ¼ö¿ä¸¦ È®ÀÎÇß´Ù.
[1] ÅõÀÚÀÚµéÀÇ ÅõÀÚ ÁÖ¹® Á¢¼ö °³½Ã¿Í ÇÔ²² ¹ßÇà»ç°¡ °øÇ¥ÇÏ´Â ¿¹»ó ¹ßÇà ½ºÇÁ·¹µå
À¥»çÀÌÆ®: http://www.kogas.or.kr